创业找人凑钱会不会踩非法集资红线：四个条件和 100 万元、150 人的立案线

2026-10-01

创业找亲友、同事或客户凑钱，不一定属于非法集资；但如果没有依法取得许可或借用合法经营形式吸收资金，又通过网络、媒体、推介会、传单、手机信息等方式公开宣传，承诺还本付息或给付回报，并向不特定对象吸收资金，就可能触及非法吸收公众存款红线。

达到刑事追诉标准时，非法吸收公众存款数额在 100 万元以上，或者对象达到 150 人以上，或者给存款人造成直接经济损失在 50 万元以上，依法应当追究刑事责任。这三项不是必须同时达到。依据为最高人民法院法释〔2022〕5号《最高人民法院关于审理非法集资刑事案件具体应用法律若干问题的解释（2022年修正）》，2022年3月1日起施行，核实于2026年10月1日。

什么情况属于非法集资？

判断非法吸收或变相吸收公众存款，要同时看四个条件：

构成条件	创业融资时怎么核对
未经许可，或者借用合法经营形式吸收资金	是否取得相关许可；是否通过实际业务吸收资金
向社会公开宣传	是否通过网络、媒体、推介会、传单、手机信息等方式宣传
承诺还本付息或者给付回报	是否承诺在一定期限内以货币、实物、股权等方式返还或回报
面向社会不特定对象	资金来源是否不限于亲友、单位内部等特定对象

四个条件需要同时具备，才符合非法吸收或者变相吸收公众存款的认定条件。创业项目真实、经营资金主要用于正常生产经营，也不能单独替代这四项判断。依据为最高人民法院法释〔2022〕5号，核实于2026年10月1日。

亲友内部凑钱为什么通常不算？

没有向社会公开宣传，只在亲友或者单位内部针对特定对象吸收资金，不属于非法吸收或者变相吸收公众存款。

这里的关键不只是“对象是不是熟人”，还要看有没有向社会公开宣传。如果先在朋友圈、群聊、短视频账号或其他公开渠道宣传，再以熟人为主要吸收对象，不能仅凭“都是亲友”就认定属于内部融资。

公司准备接受外部投资前，可以先核对资金来源、公开宣传方式、回报约定和实际经营范围，并留存相关书面材料。发现问题应尽早停止公开吸收资金，具体责任需结合实际交易情况判断。内部吸收资金的例外规定来源为最高人民法院法释〔2022〕5号，核实于2026年10月1日。

写成投资入股、借贷或融资租赁就能避开吗？

不能只换名称。最高人民法院法释〔2022〕5号明确列出了网络借贷、投资入股、虚拟币交易、委托理财、融资租赁等方式非法吸收资金的情形。只要符合前述四个条件，包装成投资项目、借贷业务或租赁业务，也不当然排除非法吸收公众存款的认定。

创业融资时可以重点检查：

是否只是合同名称写着“投资”“借款”或“租赁”；
实际收款和资金用途是什么；
是否公开向不特定对象宣传；
是否承诺固定期限还本付息或给付回报；
是否借用合法经营形式吸收资金。

该范围依据为最高人民法院法释〔2022〕5号，核实于2026年10月1日。

100 万元和150人的线怎么理解？

达到以下任一情形，非法吸收或者变相吸收公众存款依法应当追究刑事责任：

项目	标准
吸收资金数额	100 万元以上
吸收对象人数	150 人以上
存款人直接经济损失	50 万元以上

非法吸收公众存款数额按所吸收的资金全额计算，而不是只计算尚未返还的部分。是否达到刑事追诉标准，也不能替代对前述四个构成条件的判断。依据为最高人民法院法释〔2022〕5号，核实于2026年10月1日。

吸收金额较多但已经退赔，会不会完全免责？

不一定。非法吸收公众存款的数额按所吸收资金全额计算。提起公诉前积极退赃退赔、减少损害结果发生的，可以从轻或者减轻处罚；提起公诉后退赃退赔的，可以作为量刑情节酌情考虑。

主要用于正常的生产经营活动，并且能够在提起公诉前清退所吸收资金的，可以免予刑事处罚，但这是附有条件的裁量规则，不是“用途正常就一定免责”。依据为最高人民法院法释〔2022〕5号，核实于2026年10月1日。

帮忙发广告的人也要承担责任吗？

明知他人从事非法吸收公众存款等集资犯罪活动，仍为其提供广告等宣传的，以相关犯罪的共犯论处。因此，通过群聊、帖子、推介会或其他方式帮忙招揽资金的人，不能只看自己是否直接收款。

是否“明知”、是否实际参与宣传，以及宣传与资金筹集之间的关系，都可能影响责任判断。依据为最高人民法院法释〔2022〕5号，核实于2026年10月1日。

公司融资还应由谁担责？

单位实施非法吸收公众存款犯罪的，依照相应自然人犯罪的定罪量刑标准，对单位判处罚金，并对直接负责的主管人员和其他直接责任人员定罪处罚。也就是说，设置公司并不等于由公司独自承担所有后果。

犯非法吸收公众存款罪，判处三年以下有期徒刑或者拘役，并处或者单处罚金的，处五万元以上一百万元以下罚金；判处三年以上十年以下有期徒刑的，并处十万元以上五百万元以下罚金；判处十年以上有期徒刑的，并处五十万元以上罚金。依据为最高人民法院法释〔2022〕5号，核实于2026年10月1日。

常见问题

亲友借钱算非法集资吗？

亲友内部借款也不当然属于非法集资。关键是是否向社会公开宣传、是否针对特定对象，以及是否符合非法吸收公众存款的四个构成条件。只在亲友内部借款，与通过公开渠道向社会不特定对象吸收资金，评价不同。

没有返利息，只宣传一起创业，也一定安全吗？

不能仅凭没有约定利息作出结论。非法吸收公众存款的回报承诺不以货币利息为唯一形式，还包括以实物、股权等方式在一定期限内给予回报。仍需结合许可情况、公开宣传、资金对象和回报承诺判断。

金额没到100万元、人数也没到150人，就完全没问题吗？

不是。刑事追诉标准不是违法风险的唯一判断标准。即使尚未达到“100 万元以上”“150 人以上”或“50 万元以上”的任一标准，如果行为符合相关犯罪构成，也不能简单认为当然没有风险。

只收了几十万元，数额怎么计算？

对非法吸收或者变相吸收公众存款，数额以行为人所吸收的资金全额计算，并不是只计算已经挥霍、无法返还或者已经造成损失的部分。依据为最高人民法院法释〔2022〕5号，核实于2026年10月1日。